Likviditeetti-indeksi laskee päivät, jotka tarvitaan yrityksen myyntisaamisten ja varastojen muuntamiseen rahaksi. Indeksiä käytetään arvioimaan yrityksen kykyä tuottaa käteisvaroja lyhytaikaisten velkojen täyttämiseen. Laske likviditeetti-indeksi seuraavasti:
- Kerro lopullinen myyntisaamisten saldo keskimääräisellä keräysjaksolla.
- Kerro lopullinen varastosaldo keskimääräisellä varastojen selvitysajalla. Tämä sisältää keskimääräiset päivät myydä varastoja ja kerätä tuloksena olevat saamiset.
- Tee yhteenveto kahdesta ensimmäisestä erästä ja jaa se kaikkien myyntisaamisten ja varaston kokonaismäärällä.
Likviditeetti-indeksikaava on:
((Myyntisaamiset x selvitystilassa olevat päivät) + (varastot x selvitystilassa olevat päivät)) ÷
(Myyntisaamiset + inventaario)
Kaavassa olevat selvitystilapäivien tiedot perustuvat historiallisiin keskiarvoihin, jotka eivät välttämättä tarkoita parhaiten saatavissa olevia saamisia ja varastoja. Todelliset kassavirrat voivat vaihdella huomattavasti kaavassa ilmoitettujen keskiarvojen ympärillä. Lisäksi, jos nämä tiedot on piirretty trendiviivalle, muista soveltaa johdonmukaisesti samaa keskiarvoistamismenetelmää kaikkiin jaksoihin; muuten tulokset voivat olla epäluotettavia.
Esimerkiksi Hassle Corporationin rekisterinpitäjä haluaa ymmärtää yrityksen kyvyn muuntaa saamiset ja varastot rahaksi. Hasslella on käsillä 400 000 dollaria myyntisaamisia, jotka voidaan yleensä muuttaa rahaksi 50 päivän kuluessa. Hasslella on myös 650 000 dollaria varastoa, joka voidaan selvittää keskimäärin 90 päivässä. Yhdistettynä saatavien perintäaikaan, se tarkoittaa, että varastojen selvittäminen kestää 140 päivää ja kerää tuotot. Näiden tietojen perusteella likviditeetti-indeksi on:
((400 000 dollarin saamiset x 50 päivää selvitystilaan) + (650 000 dollarin mainosjakauma x 140 päivää selvitystilaan)) ÷ (400 000 dollarin saamiset + 650 000 dollarin varasto)
= 106 päivää omaisuuden muuntamiseksi rahaksi
Varastojen suurempi osuus tässä laskelmassa pyrkii vääristämään myyntisaamisten selvitystilapäivien ohi olevien päivien määrää. Lyhyesti sanottuna Hassle vaatii pitkän ajanjakson useiden lyhytaikaisten varojen muuntamiseksi rahaksi, mikä voi vaikuttaa sen kykyyn maksaa laskuja lyhyellä aikavälillä.
