Termi FOB on lyhenne ilmaisesta aluksella. Jos tavarat lähetetään FOB-määränpäähän, myyjä maksaa kuljetuskustannukset, ja omistusoikeus ei mene ennen kuin rahdinkuljettaja toimittaa tavarat ostajalle.
Nämä tavarat ovat osa myyjän varastoa kuljetuksen aikana. Jos tavarat lähetetään FOB-lähetyspisteeseen, ostaja maksaa kuljetuskustannukset ja omistusoikeus kuluu, kun rahdinkuljettaja ottaa tavarat haltuunsa. Nämä tavarat ovat osa ostajan varastoa kuljetuksen aikana. Termit FOB-kohde ja FOB-lähetyspiste osoittavat usein tietyn sijainnin, johon tavaroiden omistusoikeus siirretään, kuten FOB Denver. Tämä tarkoittaa, että myyjä säilyttää omistusoikeuden ja menetysriskin, kunnes tavarat toimitetaan yhteiselle kuljetusyritykselle Denverissä, joka toimii ostajan edustajana. Näiden määritysten perustelut ovat peräisin edustajalaista, koska omistusoikeuden siirto riippuu siitä, toimiiko tavaroiden fyysisesti hallussa oleva rahdinkuljettaja myyjän tai ostajan edustajana.
